İçindekiler:
Yuvarlanma getirileri, belirli bir dönem için ortalama yıllık getiriyi belirler. Bu süre sona erdiğinde, geri dönüşün yeni bir dönemi kapsayacaktır. Örneğin, bir yatırımcı 2008 yılında bir hisse senedinde 10 yıllık haddeleme getirisine bakarsa, o zaman ilk yıl 1998'dir. Gelecek yıl, geri dönüş "devrilecektir", böylece başlangıç yılı 1999 olacak ve şimdi dönem 2009 olacaktır. Bir periyot sona erdiğinde, iade, yeni periyodu kapsayacak şekilde sürekli "devrilme" gerekir.
Adım
Dönme periyoduna başlamak ve dönme periyodunu sonlandırmak istediğiniz tarihleri belirleyin. Örneğin, bir yatırımcı, 2002'den başlayarak 2006 yılında biten, Firma A'nın hisse senedi getirisi için beş yıllık bir devir süresi istiyor.
Adım
Yıl için getiri yüzdelerini bulun. Eğer geri dönüş yüzdeleri verilmezse, formül şudur: dönem fiyatının eksi dönem fiyatının başlangıcı, sonuç başlangıç döneminin fiyatına bölünür.
Örneğin, 1 Ocak 2002’de, Firma A'nın hisse fiyatı 30 $ 'dır. 31 Aralık 2002'de hisse fiyatı 35 dolardı. Yani 35 dolar eksi 30 dolar 5 dolar. Ardından, 5 $, yaklaşık yüzde 17'lik bir getiri için 30 $ 'a bölünür. Firma A'nın diğer getirileri 2003 için yüzde 10, 2004 için yüzde 14, 2005 için yüzde 5 ve 2006 için yüzde 8 idi.
Adım
İadeleri birlikte ekleyin. Örneğimizde, 17 artı 10 artı 14 artı 5 artı 8, 54'e eşittir.
Adım
İadelerin toplamını iadelerin sayısına bölün. Örneğimizde, 54 bölü 5, yüzde 10,8'lik beş yıllık getiriye eşittir.
Adım
İade edilen ilk yılı eleyin ve bir sonraki yılı en yeni iade yılı olarak ekleyin. Örneğimizde, 2002 geri dönüşünü ortadan kaldırın ve 2007 geri dönüşünü hesaplamaya ekleyin. Yeni haddeleme beş yıllık getirisini bulmak için hesaplamayı tekrarlayın.